民间借贷利息的计算

民间借贷问题，是民间发生较多的纠纷之一。在合同法生效前，此类纠纷通常被作为一般的债务纠纷，依据民法通则的有关规定处理。合同法在总结以往立法经验和司法实践经验的基础上，把民间借贷纳入了自己的调整范围，对民间借贷涉及到的有关问题作了具体规定，尤其是对民间借贷的利息计算标准作了明确具体的规定。它在第211条规定：“自然人之间的借款合同对支付利息没有约定或者约定不明确的，视为不支付利息。自然人之间的借款合同约定支付利息的，借款的利率不得违反国家有关限制借款利率的规定。”

所以，在司法实践中，适用上述规定处理有关民间借贷纠纷案件，要注意把握好以下几个原则：

　无息推定原则。即对当事人在借款合同中对利息没有约定或约定不明确的，应当推定确认借款人不必向贷款人支付借款利息。该项原则，应当说是合同法在立法上的一大突破。合同法施行前，司法实践中处理有关民间借贷纠纷时，对于当事人没有约定利息的，一般都是保护贷款人获得利息的权益，按照银行借款利率计算利息。合同法的规定，对此作了根本性的改变。按照诚实信用原则，当事人之间对于利息问题在借款合同中没有约定，在一定程度上具有无偿借贷的性质。合同法的规定，强调了诚实信用原则，虽不利于公平地保护贷款人的权益，但有利于推动互助友爱的社会生活秩序的建立。

合理利率原则。合同法第211条规定的自然人之间借款的利率“不得违反国家有关限制借款利率的规定”，是对原最高人民法院有关公民之间借款问题司法解释在立法上的确认。最高人民法院在《关于人民法院审理借贷案件的若干意见》中就明确规定：民间借贷利率最高不得超过银行同类贷款利率的四倍。对超出部分的利息不予保护。按照这些规定的要求，在合同法生效前，各级法院在审理有关民间借贷纠纷时，对当事人之间约定的过高利息就是不予保护的。合同法生效后，在司法实践中适用其第211条规定确认当事人之间关于借款利率的约定时，因当前我国法律和行政法规尚没有关于限制民间借贷利率的具体确定，仍应当按照最高人民法院上述司法解释的规定予以认定和处理。最高不得超过银行同期贷款利率的四倍，对超出的部分不予保护。

　　不保护复利原则。是司法实践中处理借款纠纷案件所坚持的一项重要原则，也为最高人民法院有关司法解释所确认。《若干问题的意见(试行)》和《关于人民法院审理借贷案件的若干意见》中都明确规定：出借人不得将利息计入本金谋取复利(第125条、第7条)。合同法虽然没有对复利问题应否保护作出明确具体的规定，但从其确认的借款合同的基本原则、规则看，是不承认复利的。因此，对于该法实施后的民间借贷纠纷案件，仍应按照有关司法解释的要求处理，对复利不予确认和保护。

　　国家信贷利率与民间借贷利率的比较

(一)两种利率的异同

我国现行利率主要有两种：一种是国家计划利率(包括政策性优惠利率和浮动利率)；另一种是市场自由利率。这两种利率，既有其共性，也有其个性。

1、从利息的本质概念上来说，两种利率都具有共同的属。首先，利率作为资金的价格表现是共同的。当货币所有者将货币资金提供到市场上，当作特殊商品来让渡，利率表现为这种商品的价格。民间借贷是货币所有者拥有的财富积累，当货币财富由储藏手段转变为提供到市场执行借贷资本的职能时，只要是有息借贷，利率就反映了让渡资本的价格关系。

其次，资金供求关系，决定着国家信贷利率状况，也决定了民间借贷利率状况。这里的资金供求关系对利率状况的决定有几层意思：一是市场资金需求状况和国家产业经济政策，决定了银行利率的高低；二是银行资金供求状况决定了信贷利率高低，也影响了民间信贷的供求状况和利率高低。

三是民间借贷利率是由市场需求和行业利润所决定的。再次，两种利息，均属利润的一部分，体现了借贷资本对产业资本或商业资本利润分割的关系。所不同的是，对利润的分割程度不同。

2、两种利率产生的目的不同。

从量上看，民间借贷利率普遍高于国家信贷利率的几倍或几十倍。从质上看，国家信贷利率是发展国民经济的杠杆，它的高低，不以盈利率来决定，而取决于国家发展经济的意愿。由于民间借贷的普遍高利率，不少利率甚至高出了经营者的承受能力和盈利界限，因而难免出现剥削和榨取其他资本剩余价值和经营者的剩余劳动的现象。两种利率质量上的差别，主要是因为：

第一，制订利率的依据不同。国家信贷利率是根据国家产业政策和经济发展方针制定的，具有严格的计划性；而民间借贷则是依据行业利润的高低而制订，具有随意性和谋利要求突出的特点。

第二，执行利率的手段不同。首先是收息方式，民间借贷较之国家信贷收息内容多，方式灵活。其次是国家信贷利率的执行是以政策和法令为依据的；而民间借贷则完全凭借款人的信誉，能否收到利息，不受法律保护。

第三，由于利率制定的目的不同，作用方向也不同。国家信贷利率作为调节国民经济发展的杠杆，是为国民经济发展服务的，反映了一个时期国家经济政策和产业政策的要求，其调节的目的是筹集融通资金，引导资金流向；民间借贷则主要以瓜分剩余价值，谋取高额利润为目的，利息率反映了不同行业的利润状况和市场资金供求的松紧度。

(二)两种利率的比较

在产品经济条件下，资金的分配渠道单一，资金的调节主要是通过国家严格的计划配额。随着经济体制改革和市场经济观念的确立，我国金融业得到了迅速发展，民间借贷也迅速恢复和发展起来。作为一种传统的经济活动，民间借贷对新的经济体制和运作机制，特别是对农村不同层次的经济发展，具有很强的适应性。我国金融体制改革，也要求建立一个国家银行为主、合作金融为辅，民间借贷补充的新体制。民间借贷是国家、集体信用的有益补充，这一点，几乎是没有疑问的。利率是调节资金市场的重要杠杆，要建立社会主义资金市场，发挥利率的调节作用，确有必要对当前两种利率进行比较、分析、研究。

1、敏感度比较。利率的敏感度，是指利率市场资金供求状况的反映灵活与迟滞的程度。完善的利率机制，具有灵敏跟踪、反映市场资金供求矛盾，适时调节利率高低的功能。我国现行信贷利率，受多年来“集中信用”观念和资金供给制的影响，强调国家对利率的高度集中管理，尽管近年来对专业银行给予了一定的浮动利率权，但也没有改变制订和执行利率权力高度集中的状况。浮动利率，可以说只是在抵销专业银行吸收存款的一部分亏损起了作用，真正对调节资金供求的作用甚微。因此，国家信贷利率带有深深的计划经济烙印，缺乏按市场要求调节利率的灵敏机制，扼杀了利率积极和主动调节资金供求作用。

民间借贷的情况看，利率的高低，与市场资金需求、国家信贷供给有很大关系。

据对江西省民间借贷(私人部分)利率分析表明，借贷利率分别经过了1988年8月到1989年5月低谷期(月息3—7%)，1989年下半年到1990年上半年高峰期(月息5—15%)，1990年下半年到1991年中间期(月息5-10%)。在1991年以后，民间借贷利率呈现出不稳定的波动状况，而利率的波动幅度，都与当时市场资金供求相关。供给偏好利率下降，求过于供利率上升。1991年以后，由于经济稳定发展，特别是随着国家加快农业发展政策实施，农业经济地位增强，农业银行、信用社资金可供量增加，资金供求矛盾相对有所缓和，民间借贷利率也出现了少有的稳定时期。由此可见，民间借贷利率反映市场资金供求状况如同价格对商品供求的反映一样灵敏。

2、刺激强度比较。利率的刺激强度是指利率对企业经济活动的影响力度。刺激强度的大小，主要看利息占企业利润与成本变动的规模。利息是利润的一部分，体现了利润在贷款人和借款者之间进行分割的比率。按照马克思的借贷资本理论，当利息达到利润的最高界限，归职能资本家的部分就会等于零，而利息的最低界限则不能等于零。但低利率会对调节资本供求起反作用，迫使它提高到一个相对的界限。这说明，利率占利润的比例对刺激资金供求强弱有特殊意义。

长期以来，我国实行低利制度。信贷利率在很大程度上是由银行存款成本加费用率综合起来的一个最低承受量，虽然从1979年到1990年，我国先后9次提高存款利率，但均没有将利率提高到一个与企业利润水平相对应的程度。1991年前后又两次下调利率，使差距又进一步拉大。据有关资料表明：目前，企业利息支出约占企业成本的3—5%左右，难以影响企业的总成本出现较大变动。利息对企业利润分割比重小，而信贷资金在企业资本总额中又占50%-80%，对企业资金供求不能产生有力刺激。因此，企业资金使用效益不高，成为我国经济发展中的一大障碍。民间借贷利率的动力源，是资本所有者获取利息收入。因此，在资本贷放之前，首先要考虑的是借款者经营利润的高低和可以分割的最高界限。据对江西农村民间借贷(私人部分)利率分析，当借贷资本占经营总资本50%，分割利润达30-50%；当借贷资本达到70%以上，分割利润达50-80%，有的甚至超过了经营者的盈利极限。

尽管农村民间借贷利率达到这么高，但近几年来，民间借贷却以每年增长近20%的速度发展，与银行、信用社借款相比，损失率与呆滞率要小得多。而且不论是信用程度还是资金周转速度，都比银行、信用社要高、要快。因此，民间借贷高强度的利润分割，对刺激借贷者加速资金周转，提高使用效益，发挥了较大作用。实际情况表明，国家信贷利率在现行低利制度下，对借款者(企业和个人都是如此)利润分割比重过小，不能起到刺激借款者提高资金使用效益的目的，使资金供求和资金资源在产业间的有效调节和配置难以实现。

3、弹性比较。提高利率弹性是近10多年来我国利率体制改革希望达到的目的。但由于受外部环境制约，使利率固有功能未能发挥。首先，由于贷款利息的调高调低，都很难对企业负担产生明显效果；其次，企业要求减轻负担最先想到的是降低利率，却又在银行不断降低利率的过程中，日趋淡化利息观念；再次，企业预算软约束和资金需求管理与调控的行政手段，使我国信贷利率仍然处于低弹性区。在现行信贷利率体系中，利率档次数十个，浮动利率也增加不少，但利率差距大小，反弹能力和回旋余地都很小，不能对资金供求起到有效的调控作用。民间借贷，由于实力相对薄弱，不可能对整个资金市场产生明显效应，但有一点，利率差距较大，就借贷双方而言具有较强的弹性。

(三)加大市场利率改革份量，发挥调节资金供求作用如何建立社会主义市场利率体制，至今为止，国内外都没有现成的经验，必须根据中国国情和信贷资金运动特点、规律来进行研究。资金供求矛盾突出，资金使用效益不高，利率管理权限高度集中和行政调控手段为主等构成了我国信贷资金运行的基本特点。要在这个基础上建立社会主义资金市场体制，利率机制必须作出深刻反映，必须重构利率机制，增强利率杠杆对资金供求调节的敏感度、刺激强度和提高弹性，加大利率改革的市场调节份量。

1、提高贷款利率总水平。按市场规则确定贷款利率。现行贷款利率的变量，难以对企业成本变动和利润分割产生明显的影响，缺乏刺激企业节约资金的动力；其次，企业对资金价格反映迟钝，可以说，资金成本比企业任何一种商品的成本都要低，不利于激励企业在发展生产中降低消耗；再次，由于银行存款成本和经营费用日益增高，存贷利差缩小，甚至出现负利率，导致一些经营行和一些项目贷款越多，亏损越大。因此，贷款利率总水平的制订，要摆脱长期以来低利政策的束缚，按照“等量资金获得等量利润”的原则，增加对企业发展和资金供求的刺激强度，调整国家、银行与企业的利益分配关系。

2、实行分级利率管理制度。现行利率管理集权中央，对地域广大，经济发展水平和资金供求矛盾不一的国情缺乏适应性。因此，必须调动专业银行总、分行和经营行执行、管理利率的积极性，实行分级管理。管理内容是：中央银行要加强对全国借贷市场的利率管理，根据国民经济运行信号，制订不同时期的利率政策和基准利率；专业银行根据国家经济政策和产业特点，制订和管理行业差别利率；专业银行分行依据本区域经济发展情况和市场资金供求状况，制订和管理浮动利率上下限；经营行在分行确定的浮动利率界限内，有权对行业和企业作出利率选择。

3、建立一部分较完全的市场浮动利率。近几年来，随着融资工具增加和融资渠道拓宽，我国利率机制在发生静悄悄的变化。主要是证券业务发展和民间有息借贷的迅速增加，使利率运作注入了新的内容。可以预见，在建立市场经济，深化改革的过程中，利率体制还将会受到更强烈的冲击。因此，必须加快步伐，改革和完善我国现行利率体制，加大市场利率改革份量，建立较完全的市场浮动利率。这种利率机制的取向主要体现在五个方面：第一，利率要跟踪物价；第二，要反映市场利率的水平和资金供求状况；第三，要考虑银行存款成本和营运费用；第四，要体现国家产业政策和经济政策；第五，建立较完全性的市场浮动利率机制，作为我国利率体系的组成部分，就是要使利率体系产生明显的灵敏度和较高弹性，作为反映资金市场的“寒暑表”挂到市场上去。